In een schokkende wending die absoluut niemand zal verbazen die heeft opgelet, blijven eerste huizenkopers leningen afsluiten - met een beetje hulp van de overheid - zelfs terwijl beleggers zich haastig terugtrekken uit de Australische vastgoedmarkt.

Nieuwe gegevens van hypotheekbemiddelaar Loan Market laten zien dat starters nu de enige groep zijn die meer leningen aanvragen dan in juni. De huizenmarkt was afgekoeld nadat de rente drie keer was verhoogd en Labor de negatieve hefboomwerking voor de meeste investeringsaankopen had afgeschaft. Premier Anthony Albanese, altijd de optimist, zei dat de hervorming bedoeld was om 'het speelveld gelijk te trekken' voor eerste huizenkopers. En zie, het lijkt te werken, wat waarschijnlijk de reden is dat de premier grijnst als een kat.

Loan Market meldde dat het aantal aanvragen van starters in juli met 3% daalde, om vervolgens in de eerste helft van augustus op weekbasis met 10% te stijgen. Ondertussen bleven aanvragen van andere eigenaar-bewoners en beleggers in augustus ongeveer gelijk ten opzichte van juni. Het Australische Bureau voor de Statistiek bevestigt dat de vraag naar hypotheken in juni over de hele linie daalde, met 5,4% minder dan in het voorgaande kwartaal. Maar hier komt de clou: terwijl beleggersleningen met 8,6% daalden, daalden hypotheken voor eerste kopers slechts met 2,9% op seizoengecorrigeerde basis. Pak aan, speculanten!

Eerste huisaankopen waren in New South Wales en het Australische Hoofdstedelijk Territorium nog steeds hoger dan in dezelfde periode vorig jaar, en ze bereikten in Zuid-Australië en Tasmanië het hoogste niveau sinds 2021. Peter Esho, CEO van vastgoedfinancieringsbedrijf 13x, merkte op dat nieuwkomers de afgelopen maanden zichtbaarder zijn geworden. 'Eerste huizenkopers hebben nu, denk ik, het gevoel dat het sentiment in hun voordeel is gekeerd, en beleggers voelen dat het sentiment tegen hen is gekeerd,' zei Esho. 'Er zijn lange tijd veel kopers aan de zijlijn geweest... dus die opgekropte vraag zal de komende jaren aanhouden en beleid is duidelijk een grote drijfveer.'

De vraag concentreert zich op woningen die dicht bij de subsidiabiliteitsgrenzen van het 5%-aanbetalingsregeling van de overheid liggen, waarmee starters tot 95% van de waarde van een woning kunnen lenen met een overheidsgarantie, waardoor dure verzekering voor hypothecaire leningen (LMI) komt te vervallen. De prijzen zijn in heel Australië gedaald, maar woningen die in aanmerking komen voor de garantie hebben langzamere prijsdalingen gezien dan woningen buiten de regeling, volgens gegevensbedrijf Cotality. De subsidiabiliteitsgrenzen variëren per regio: $1,5 miljoen in NSW-steden, $1 miljoen voor zuidoost-Queensland, $950.000 voor Melbourne en Geelong, $850.000 voor Perth, $900.000 voor Adelaide en $700.000 voor Hobart. Labor breidde de regeling uit en schafte in oktober 2025 de inkomensgrenzen af.

Housing Australia, dat de regeling beheert, ontdekte dat aanvragers doorgaans meer dan $15.000 aan LMI bespaarden voor de mediane aanbetaling op het mediane huis dat onder de regeling werd gekocht. Sinds de oprichting in 2020 zijn meer dan 320.000 mensen via de regeling huiseigenaar geworden. Minister van Huisvesting Clare O'Neil vertelde aan Guardian Australia dat deelnemers tegen eind juli gezamenlijk meer dan $2,5 miljard aan LMI hadden bespaard. 'We weten dat de huizenmarkt te lang tegen jongeren is opgezet en zonder deze regeling zouden velen helemaal niet op de markt kunnen komen,' zei O'Neil, vermoedelijk terwijl ze een overwinningsdansje deed.

Sinds februari worden er elke maand meer dan 5.000 nieuwe garanties afgegeven, in juli net onder de 5.000 - nog steeds meer dan in elke maand vóór de uitbreiding. Australië's toonaangevende LMI-bedrijf, Helia, schat dat de uitbreiding van de regeling het in de eerste helft van 2026 bijna $9 miljoen aan eerste huizenkoper-zaken heeft gekost. De overgebleven klanten zijn doorgaans degenen die boven de prijslimieten kopen of bij niet-deelnemende banken, zei een woordvoerder, terwijl hij probeerde opgewekt te klinken.

ANZ, dat in maart met de 5%-regeling begon, was de enige van de grote vier banken die in het junikwartaal een stabiele waarde van hypotheekaanvragen handhaafde. De toestroom van eerste huizenkopers compenseerde een daling in het lenen aan andere groepen. Deelnemers aan de regeling zijn nu goed voor een op de